Ilbieraħ filgħaxija, id-deheb sploda, u stabbilixxa rekord storiku ġdid!

L-aħħar rapport dwar id-dejta tal-impjiegi mhux agrikoli li ħareġ mill-Uffiċċju tal-Istatistika tax-Xogħol tal-Istati Uniti nhar il-Ġimgħa wera li n-numru ta’ ħaddiema mhux agrikoli fl-Istati Uniti żdied bi 303,000 f’Marzu, l-akbar żieda minn Mejju tas-sena l-oħra, u qabeż l-aspettattivi tas-suq ta’ 200,000 persuna. Il-valur preċedenti żdied b’275,000 persuna u ġie rivedut għal 270,000 persuna.

Ir-rata tal-qgħad f'Marzu kienet ta' 3.8%, li hija konformi mal-aspettattivi u naqset mill-valur preċedenti ta' 3.9%. Iżda r-rata ta' parteċipazzjoni fil-forza tax-xogħol żdiedet għal 62.7%, żieda ta' 0.2 punti perċentwali minn Frar. Fost l-indikaturi ewlenin tas-salarju medju, is-salarju ta' kull xahar żdied b'0.3% sena wara sena u b'4.1% sena wara sena, it-tnejn konformi mal-aspettattivi ta' Wall Street.

Mill-perspettiva tal-industrija, it-tkabbir fl-impjiegi ġej prinċipalment mill-industriji tal-kura tas-saħħa, tad-divertiment u tal-lukandi, kif ukoll mill-industrija tal-kostruzzjoni. Fost dawn, l-impjiegi ġodda fis-settur tal-kura tas-saħħa mexxew iż-żieda, b'72000 persuna, segwiti mid-dipartimenti tal-gvern (71000 persuna), l-industrija tad-divertiment u tal-lukandi (49000 persuna), u l-industrija tal-kostruzzjoni (39000 persuna). Barra minn hekk, il-kummerċ bl-imnut ikkontribwixxa 18000 persuna, filwaqt li l-kategorija "servizzi oħra" żdiedet b'16000 persuna.

Barra minn hekk, l-għadd ta’ impjiegi ġodda mhux agrikoli żdied minn 229000 għal 256000 f’Jannar, u naqas minn 275000 għal 270000 fi Frar. Wara dawn ir-reviżjonijiet, l-għadd totali ta’ impjiegi ġodda miżjuda f’Jannar u Frar żdied bi 22000 meta mqabbel ma’ qabel ir-reviżjoni.

Wara l-ħruġ tar-rapport mhux agrikolu, is-suq tas-swaps naqqas b'mod sinifikanti l-aspettattiva tat-tnaqqis fir-rata tal-imgħax tal-Federal Reserve għall-2024, u b'hekk ittardja ż-żmien mistenni tal-ewwel tnaqqis fir-rata tal-imgħax tal-Fed minn Lulju ta' din is-sena għal Settembru ta' din is-sena. Il-Federal Reserve se jkollha aktar ħin biex tipposponi t-tnaqqis fir-rata tal-imgħax.

L-indiċi tad-dollaru Amerikan kompla jiżdied, b'żieda ta' aktar minn 50 punt, u laħaq l-ogħla livell ta' 104.69. Sussegwentement, iż-żieda naqset u għalqet għal 104.298 fi tmiem is-suq tal-kambju barrani. Il-bejgħ ta' bonds tat-teżor tal-Istati Uniti intensifika, u r-rendiment tal-bond tat-teżor tal-Istati Uniti ta' 10 snin żdied bi 8.3 punti bażi għal 4.399%; Ir-rendiment tal-bond tat-teżor ta' sentejn żdied b'9.2 punti bażi għal 4.750%; Ir-rendiment tal-bond tat-teżor ta' 30 sena żdied b'7.4 punti bażi għal 4.553%.

Fi stqarrija maħruġa mill-White House, il-President tal-Istati Uniti Biden iddikjara li r-rapport tal-pagi mhux agrikoli ta’ Marzu huwa pass importanti fl-irkupru tal-Istati Uniti.

Biden qal, "Tliet snin ilu, ħadt f'idejk ekonomija li kienet fuq xifer il-kollass. Ir-rapport tal-lum juri li nħolqu 303,000 impjieg ġdid f'Marzu, u dan jimmarka tragward li qbiżna minn meta ħadna l-kariga b'15-il miljun impjieg ġdid. Dan ifisser li 15-il miljun ruħ oħra kisbu d-dinjità u r-rispett li jġib miegħu x-xogħol."

Id-Direttur tal-Kumitat Ekonomiku tal-White House, Brad, stqarr ukoll li dan huwa rapport inkoraġġanti ħafna li jindika li l-ekonomija tal-Istati Uniti tista’ tkompli tespandi.

Qligħ kollettiv fl-istokks tal-Istati Uniti

Fil-5 ta' April ħin lokali, it-tliet indiċi ewlenin tal-istokks tal-Istati Uniti għalqu kollettivament b'rata ogħla. Sal-għeluq, id-Dow Jones Industrial Average żdied bi 307.06 punt mill-jum ta' negozju preċedenti għal 38904.04 punt, żieda ta' 0.80%; l-indiċi S&P 500 żdied b'57.13 punt għal 5204.34, żieda ta' 1.11%; in-Nasdaq żdied b'199.44 punt għal 16248.52 punt, żieda ta' 1.24%.

Nhar l-Erbgħa ta’ din il-ġimgħa, l-indiċijiet ewlenin tal-istokks kollha rreġistraw tnaqqis, bid-Dow niżel b’2.27%, l-agħar prestazzjoni ta’ kull ġimgħa mill-2024; l-indiċi S&P 500 niżel b’0.95%; in-Nasdaq niżel b’0.8%.

Terry Sandven, l-Istrateġista Kap tal-Ekwità fil-Bank of America Wealth Management, qal, "Wara li ksibna qligħ sostanzjali fl-ewwel kwart, jista' jkun hemm xi konsolidazzjoni fis-suq tal-ishma fuq medda qasira ta' żmien. Fix-xejra 'l fuq tas-suq, tnaqqis moderat ikun varjazzjoni normali."

F’termini ta’ setturi, il-ħdax-il settur kollha tal-indiċi S&P 500 żdiedu b’mod ġenerali. Is-settur tas-servizzi tal-komunikazzjoni u s-settur industrijali mexxew it-triq b’żidiet ta’ 1.61% u 1.43% rispettivament, filwaqt li s-settur tal-oġġetti essenzjali tal-konsumatur kellu l-iżgħar żieda ta’ 0.22%.

L-ishma kbar tat-teknoloġija ġeneralment żdiedu, bil-kumpaniji parenti ta’ Facebook Meta u Netflix jiżdiedu b’aktar minn 3%, Amazon tiżdied kważi 3%, Nvidia tiżdied b’aktar minn 2%, Microsoft tiżdied kważi 2%, Google A u Broadcom jiżdiedu b’aktar minn 1%, u Apple tiżdied xi ftit; Tesla niżlet b’aktar minn 3%, filwaqt li Intel niżlet b’aktar minn 2%.

It-tuffieħ żdied xi ftit b'0.45%. Bħala parti mid-deċiżjoni li ttemm il-proġetti tagħha ta' wiri tal-karozzi u tal-ismartwatches, Apple se tkeċċi 614 impjegat f'Silicon Valley. Ftit ġimgħat ilu, il-kumpanija kienet waqqfet il-proġett tagħha ta' vettura elettrika awtonoma. Skont it-tħabbira sottomessa lil California, 614 impjegat ġew notifikati bit-tkeċċijiet tagħhom fit-28 ta' Marzu, b'effett mis-27 ta' Mejju.

Nvidia żdiedet b'2.45% hekk kif il-kumpanija tkompli tespandi fix-Xlokk tal-Asja. Nhar il-Ħamis ħin lokali, uffiċjali Indoneżjani żvelaw li Nvidia qed tippjana li tikkollabora mal-ġgant tat-telekomunikazzjoni Indoneżjan Indosat Ooredoo Hutchison biex tonfoq $200 miljun biex tistabbilixxi ċentru ta' intelliġenza artifiċjali fl-Indoneżja.

Meta żdied bi 3.21%. Mill-banda tal-aħbarijiet, Meta Platforms se jżidu aktar annotazzjonijiet mal-kontenut iġġenerat mill-AI minflok ma jħassruh, u l-politika l-ġdida se tiġi implimentata f'Mejju.

Tesla għalqet b'telf ta' 3.63%, b'tnaqqis ta' aktar minn 6% matul il-ġurnata. Musk jiċħad li kkanċella l-impenn fit-tul tiegħu għal pjanijiet ta' karozzi bi prezz baxx. Preċedentement, tliet persuni msejħa minn ġewwa qalu lill-midja li Tesla kienet ikkanċellat l-impenn fit-tul tagħha għal karozzi bi prezz baxx.

L-istokks tal-enerġija ġeneralment żdiedu, bil-Western Oil jiżdied b'aktar minn 2%, filwaqt li Shell, ExxonMobil, u ConocoPhillips jiżdiedu b'aktar minn 1%.

L-ishma kunċettwali Ċiniżi popolari varjaw, b'iQiyi titla' b'aktar minn 4%, Tencent Music titla' kważi 4%, Futu Holdings titla' b'aktar minn 1%, NetEase, Ideal Automobile, Pinduoduo, u Ctrip jiżdiedu xi ftit; Weibo u NIO niżlu b'aktar minn 2%, Baidu u Bilibili niżlu b'aktar minn 1.5%, filwaqt li Alibaba, Xiaopeng Motors, u JD.com raw tnaqqis żgħir.

Il-prezzijiet tad-deheb laħqu livell storiku ġdid

Il-prezzijiet internazzjonali tad-deheb żdiedu, bid-deheb ta’ Londra u d-deheb ta’ New York jiżdiedu b’aktar minn $40 matul il-ġurnata, u t-tnejn laħqu livelli għoljin storiċi. Fost dawn, id-deheb spot f’Londra żdied b’1.77% għal $2329.57 kull uqija; id-deheb tal-COMEX żdied b’1.76% għal $2349.1 kull uqija.

Affettwati minn dan, l-istokks tad-deheb żdiedu b'rata mgħaġġla, bl-għelieqi tad-deheb jiżdiedu b'aktar minn 4%, u Harmony Gold u Barrick Gold jiżdiedu b'aktar minn 2.5%.

Fuq il-front tal-aħbarijiet, in-negozjanti istituzzjonali ddikjaraw li s-CME żiedet il-marġni tal-futures tad-deheb b'6.8% u l-marġni tal-futures tal-fidda b'11.8%.

Barra minn hekk, il-fidda spot żdiedet ukoll, b'żieda ta' aktar minn 2%; il-fidda COMEX żdiedet b'aktar minn 1%, filwaqt li l-fidda SHEE żdiedet bi kważi 5%.

Johan Palmberg, Analista Kwantitattiv Anzjan fil-Kunsill Dinji tad-Deheb, qal li s-swieq over-the-counter u tal-futures għad-deheb kienu attivi, b'żieda stmata ta' 40% fil-volum tal-kummerċ. "Meta mqabbla mal-istokks u l-bonds, l-attività fis-suq tal-opzjonijiet tad-deheb hija eċċezzjonalment attiva, li jfisser li n-nies bħalissa huma partikolarment interessati fid-deheb," qal.

Ħafna analisti jbassru wkoll li ladarba l-Federal Reserve tibda tnaqqas ir-rati tal-imgħax ta’ riferiment, u b’hekk tistimula d-domanda minn investituri li għadhom qed josservaw (bħal ETFs tad-deheb appoġġjati fiżikament), il-prezzijiet tad-deheb se jilħqu livelli għoljin ġodda.

Ta’ min isemmi li l-investitur biljunarju u l-kap tal-hedge fund Amerikan Green Light Capital, David Ainhorn, qed iżid l-imħatra tiegħu fuq id-deheb, għax jemmen li l-Federal Reserve mhux se tkun tista’ tikkontrolla l-inflazzjoni u se tkun imġiegħla żżomm il-politika monetarja restrittiva tagħha għal aktar żmien milli mistenni. Huwa mifhum li Green Light Capital ilha tixtri b’mod attiv fl-akbar fond innegozjat fil-borża tad-deheb fid-dinja - SPRDGoldShares (GLD).

Einhorn qal, "Għandna ħafna aktar deheb milli sempliċiment pożizzjonijiet f'GLD. Għandna wkoll ingotti tad-deheb fiżiċi, u d-deheb huwa wieħed mill-aktar investimenti importanti. Hemm kwistjonijiet bil-politiki monetarji u fiskali ġenerali tal-Istati Uniti, u jekk iż-żewġ politiki jkunu laxki wisq, nemmen li d-defiċit eventwalment se jsir problema reali. L-investiment fid-deheb huwa mod wieħed kif nistgħu nipproteġu ruħna kontra sitwazzjonijiet avversi potenzjali fil-futur."